LHV Pensionifond M
Это разумный выбор, если:
- Вам осталось до выхода на пенсию от 3 до 10 лет,
- Ваш порог риска - умеренный,
- Вы хотите, чтобы накопленные к пенсии средства стабильно росли в течение длительного времени.
Стабильный М
- Основное внимание в инвестиционной стратегии пенсионного фонда LHV M уделяется активам, которые генерируют денежный поток — фонд инвестирует в недвижимость и облигации.
- Мы инвестируем в облигации в основном эстонских компаний. Это позволило фонду достичь гораздо более высокой доходности, чем на мировых рынках облигаций за последние семь лет.
- Фонд M управляется активно, что помогает держать риски под контролем и сохранять деньги вкладчиков в безопасности. Наша инвестиционная команда принимает решения на основе тщательного анализа и исходя из экономической ситуации.
Ромет Энок
Управляющий фондом LHV
„Нестабильные времена показали, что стратегия пенсионного фонда LHV М оправдала себя: инвестиции со стабильной доходностью защитили и увеличили активы пенсионных вкладчиков даже в условиях падающего рынка.“
Крупнейшие инвестиции
Данные приведены по состоянию на 31.05.2024 г.
Крупнейшие инвестиции | |
---|---|
Luminor 7.75% 08/06/2027 | 5,10% |
France Treasury Bill 30/10/2024 | 4,62% |
ZKB Gold ETF | 4,61% |
Riigi Kinnisvara 1.61% 09/06/27 | 3,59% |
EfTEN Real Estate Fund | 3,32% |
East Capital Real Estate Fund IV | 3,01% |
SG Capital Partners Fund 1 | 2,89% |
German Treasury Bill 1% 15/08/2024 | 2,82% |
German Treasury Bill 19/06/24 | 2,81% |
iShares Gold Producers UCITS ETF | 2,41% |
Крупнейшие инвестиции в Эстонию
Крупнейшие инвестиции в Эстонию | |
---|---|
Luminor 7.75% 08/06/2027 | 5,10% |
Riigi Kinnisvara 1.61% 09/06/27 | 3,59% |
East Capital Real Estate Fund IV | 3,01% |
Классы активов
Информация о фонде
Информация о фонде | |
---|---|
Объем фонда (по состоянию на 31.05.2024) | 106 698 798,28 € |
Управляющий фондом | LHV Varahaldus |
Доля собственного участия в фонде | 300 000 паев |
Плата за услуги Депозитария | 0.0427% (оплачивает LHV) |
Депозитарий | AS SEB Pank |
Плата за вход: 0%
Плата за выход: 0%
Плата за управление: 0,6120%
Комиссия за успех: Поощрительная премия составляет 20% от положительной разницы между результатами фонда и базовым индексом, премия не может превышать 2% от объема фонда. Поощрительная премия на 2021 год 0,00%.
Текущие платы (в т.ч. плата за управление): 1,08%
Показатель текущих плат является прогнозом на основе действующих плат за управление и прочих расходов по данным за 2023 год. Размер текущих плат может варьироваться.
Условия
Проспекты
Май 2024: В мае впереди оказались фондовые рынки развитых стран
Кристо Ойдермаа и Ромет Энок, управляющие фондами
Вопреки поговорке “Sell in May and go away” («Продавай в мае и уходи») для рынков развитых стран май оказался хорошим месяцем. Индекс США S&P 500 вырос за месяц в долларах на 4,8%, а европейский индекс Euro Stoxx 50 в евро – на 2,1%. Развивающиеся рынки завершили месяц в целом без изменений.
Китай показал положительный рост в долларах на 2,1%, что внесло приятное разнообразие в скверное настроение, которое царило вокруг этой страны в течение уже почти года. Среди развивающихся рынков больше всего в минус ушла доходность Индонезии и Бразилии, упав в мае в долларах на 7,4% и 5,9% соответственно. Индекс стран Балтии OMX Baltic Benchmark за месяц упал в евро примерно на 0,6%.
Сектору венчурного капитала в последнее время пришлось, скорее, нелегко, но, несмотря на это, активные стартапы способны привлекать деньги как от бизнес-ангелов, так и от фондов. В мае венчурный фонд Tera Ventures инвестировал в компанию CARÁ Health, которая предлагает женщинам Эстонии поддержку во время беременности, включая научно обоснованные рекомендации и другие опорные услуги.
Этот стартап в области здравоохранения разработал первое в мире мобильное приложение, сочетающее в себе персональные советы и рекомендации искусственного интеллекта. Приложение направлено на решение проблемы, с которой сталкиваются более 40 миллионов женщин, страдающих долгосрочными проблемами после родов, не имея при этом полного доступа к комплексным и проверенным ресурсам в области здравоохранения и того, что касается благосостояния. CARÁ Health привлекла в общей сложности 750 000 евро для расширения своего бизнеса в немецкоязычных странах Европы (Австрия, Германия, Швейцария).
Апрель 2024: Baltic Horizon Fund продолжил выкуп облигаций
Кристо Ойдермаа и Ромет Энок, управляющие фондами
Апрель был для развитых рынков негативным месяцем. Индекс Соединенных Штатов S&P 500 упал за месяц в долларах на 4,2%, а европейский индекс Euro Stoxx 50 снизился в евро на 2,4%. Одной из немногих развитых стран, оставшихся в плюсе, была Великобритания, рост которой в британских фунтах стерлингов составил 2,4%.
Рынки развивающихся стран в целом показали боковую динамику: индекс MSCI EM за месяц вырос в долларах на 0,3%. Отдельно взятые фондовые рынки Латинской Америки двигались вниз, а вот Китай, где уже почти год преобладают крайне негативные настроения, за месяц подорожал в долларах на 6,5%. Индекс стран Балтии OMX Baltic Benchmark за месяц прибавил в евро примерно 1,4%.
В апреле Piletilevi Group объявила, что покупает контрольный пакет акций двух польских компаний по продаже билетов. Благодаря этому компания станет вторым по величине участником рынка в Польше и одновременно крупнейшим игроком в Центральной Европе. На данный момент это самая крупная инвестиция Piletilevi Group, в недавнем прошлом деятельность которой была расширена также на Румынию и Чехию. Помимо упомянутых стран, Piletilevi Group работает еще в странах Балтии, продавая билеты на сумму около 320 миллионов евро в год.
Фонд Baltic Horizon, как и планировалось, погасил очередную часть своих облигаций. Предприятие уже выкупило почти треть ценных бумаг, выпущенных в мае прошлого года на сумму 42 миллиона евро. Следующий и на данный момент последний запланированный досрочный платеж должен произойти не позднее июля. После этого первоначальная эмиссия в 42 миллиона евро снизится до уровня 22 миллиона евро. Процентная ставка по облигации составляет Euribor + 8% плюс плата за досрочное погашение.
Март 2024: Рост фондовых рынков замедлился
Кристо Ойдермаа и Ромет Энок, управляющие фондами
В марте рынки продолжили рост, хотя и более медленными темпами, чем в предыдущие месяцы. Индекс США S&P 500 вырос за месяц в долларах на 3,1%, а европейский индекс Euro Stoxx 50 в евро – на 4,3%. Развивающиеся рынки за месяц подорожали в долларах на 2,2%, при этом рост крупнейшего участника рынка – Китая – замедлился по сравнению с предыдущим месяцем до 0,9%. Индекс стран Балтии OMX Baltic Benchmark за месяц упал в евро примерно на 2,5%.
Что касается сделок в секторе прямых и венчурных инвестиций, то март оказался более спокойным месяцем, однако, несмотря на это, маркетмейкерам было не до отдыха. Стартап в области кибербезопасности BotGuard, входящий в портфель венчурного фонда Tera Fund II, привлек 12 миллионов евро в раунде серии A, который возглавлял MMC Ventures. Из предыдущих инвесторов участвовали Tera и фонд Expeditions, а также бизнес-ангелы. Инвестиция придаст импульс дальнейшему развитию технологии BotGuard, позволит набрать в команду таланты и выйти на глобальные рынки. Компания разработала облачное решение, которое помогает собственнику веб-сайта бороться с вредоносными программными роботами, или ботами, одновременно сокращая расходы собственника на администрирование и защищая его инфраструктуру.
На снижение процентных ставок возлагались слишком большие надежды
Андрес Вийземанн, руководитель пенсионных фондов LHV
Как европейские, так и американские фондовые рынки в мае добились хорошего роста, вернув утраченное в предыдущем месяце. Фондовый индекс Euro Stoxx 50, который отслеживает цены акций крупных европейских компаний, вырос в мае на 2,1%, а фондовый индекс S&P 500, объединяющий стоимость 500 крупнейших компаний США, вырос на 4,8%.